來源：gooaye/corrected 校正版 Markdown 原始檔：foodmo/gooaye/corrected/EP0430.md 集數：EP0430 SoundOn：https://player.soundon.fm/p/954689a5-3096-43a4-a80b-7810b219cef3/episodes/7a24f802-6a41-404d-9f78-d4be4c1967d7 音訊：https://rss.soundon.fm/rssf/954689a5-3096-43a4-a80b-7810b219cef3/feedurl/7a24f802-6a41-404d-9f78-d4be4c1967d7/rssFileVip.mp3?timestamp=1708761048505

EP430 | ✨

開場 / 50惠養髮精華贊助

歡迎收聽股癌，我是謝孟恭。本集節目由 50惠養髮精華贊助。

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回義大利與工作近況

好，那我現在又跑來義大利。那一樣就是回娘家，也不算是度假。反正來這邊生活是照舊，那只是比較可惜的地方就是像券商的軟體在這邊。那媽的每次真的很痛苦，因為連線就要連可能 30 到 60 秒。那還會整天掉線，就算你網路很快也一樣掉線。這是比較麻煩的地方。

但好在其實這些年來的改變，從我最早一開始回娘家是回西班牙，後來我們搬到義大利。我的週期其實也是慢慢拉長。其實我發現說蠻多人周到後期都會慢慢拉長。我不知道是因為可能年紀到、還是說資金到、還是怎麼樣，反正就是蠻多人都會拉長。

像我自己也不例外。所以到現在其實就已經沒有很大的壓力。之前很常都需要熬夜。然後歐洲的時差其實很爛，就是我去的這兩個國家的時間是一樣的。換算臺灣的話，就是你大概半夜兩三點要起床，所以是很痛苦的一個睡眠剝離的時差。

所以就會變成需要花很多的心力跟體力在做自己的工作。那只是現在也稍微輕鬆一點。可能就是像我昨天就是兩點起來弄一弄，然後之後就睡覺，然後可能早上六點再起來。就不用像之前可能整天都要盯著。我覺得現在的生活形態是比較稍微輕鬆一點。

但其實每次回來歐洲都還是有一點壓力。因為我覺得當今天一個東西已經變成你的日常的時候，你就不會對它感到太多的興奮。就像是可能你的 routine、你的上班就是這樣。那我就是每年要回來他媽的四個月，兩次、一次兩個月。那到後來就會變成我不知道，每次後來我就想說我現在還可以去哪裡，我還可以去哪裡走一走，去哪裡玩這麼的。

與父母的旅遊風格差異

那其實我跟我爸媽比起來就有蠻大的差距。因為我爸媽他們是很喜歡旅遊的人，他們就會到處玩、到處走。那其實我就覺得其實看來看去都一樣，就沒有真的那種很有衝勁要去哪個地方看看。

雖然我之前去看之後我蠻多時候都還是會有很好的評價。像那時候去冰島覺得真的超棒。可笑我現在要去哪嗎？我連想都想不到。我只有想到再來看要去哪裡走一走。

那本來在差不多三月中的時候有可能要回臺灣一趟，因為小朋友要念書了。其實從明年開始應該不會這樣跑歐洲主義，也是因為小朋友要念書了，所以最多可能就寒暑假本來就要出去玩，那回家時間可能就沒有辦法拉這麼長。

孩子教育與養育理念

那本來要回臺灣一趟就是為了可能要讓他去登記學校。因為有一些學校的要求就是你要去參加說明會，你沒有參加說明會你就沒有辦法去唸這個學校。那其實我從一開始跟大家分享，我對育兒的想法。從小朋友剛出生就有人在問嘛，那時候我還是雲玩家。那現在就自己要面對了。我覺得那個變化也蠻好玩的。

就一開始我是處於那一種因為你還沒有小孩、或者說你小孩才剛出生，你就會覺得反正他開心隨意就好。但後來就是你身邊會開始出現一些朋友，他就會給你施加一些壓力，他就跟你講說你應該要怎麼樣做，因為那個誰誰誰小孩、那個誰誰小孩，我們都這樣子什麼的，所以你一定要怎麼樣。

我相信這是他媽一堆竹北的家長感受到的。你們那些地方很變態，就是媽，你們一直給大家很多的壓力。像現在你可能在網路上看到那種什麼一些所謂的精英教育、虎爸虎媽要求他的小朋友什麼，媽早上幾點起床，睡眠都沒有，他媽的可能八小時都睡不到。然後可能中餐晚餐要在車上吃之類的，然後就是要望子成龍。你這個要做那個要做。

然後很多時候我就想說，你知道，其實你的小朋友要是龍的話，爸媽要是龍。如果你媽的你們就不是龍，你怎麼會覺得你生出來的小朋友是龍？當然我還是尊重每個小朋友的自己的選擇，因為爸媽都會講，我的小朋友其實很喜歡這樣的一個行程，OK whatever。

那可能像一些家長他也覺得這樣做是最好的，反正那是你們的小孩，你們想怎麼樣做就怎麼樣做。那只是一開始你真的會受到蠻多這些人的影響。就當你可能跟大家分享說我小孩現在也準備要去唸書，他們就跟你講說你小孩應該要怎麼樣。所以我一開始也是真的有受到影響，我就開始很認真去規劃。

所以像之前在節目就跟大家分享。但後來我很快就走出來，我很快就是醒來，就發現說沒有，這不是我要做的事情。就是我要做的事情是我要確保我小孩很快樂長大，然後之後呢當他可以選擇的時候就要讓他自己去做選擇，而不是我去幫他做選擇。這是我對自己很大的一個要求。

因為我覺得像我們自己這麼認真工作，我們要的就是讓自己的小朋友輕鬆一點。就是你不是自己可能沒有辦法達成一些成就，那你就壓你的小朋友，你就不是醫生，為什麼你要你小朋友考醫生？我很多時候會覺得這是超白痴。

那當然如果你是醫生，你壓你小朋友考醫生，我覺得還勉強說得過去，因為可能你也曾經到過這個地方，所以你要引導你的兒子也到這個地方，我覺得就還蠻合理的。但很多就是幹你就不是，然後你在那邊推你的小朋友，在那邊逼你的小朋友。

那剛好真的給你賽道。偶爾聽到一個這樣的故事，覺得變成這些人的，好像媽的我的目標就是要這樣子，我要跟他一樣。可是其實很難。那種怎麼講，就是家庭環境不太好的、生活的情境比較差的，他們小朋友連唸書都很難認真念，很容易分心或什麼的。或是家裡會有暴力、會有吵架，爸媽為了錢會有很多的爭執。其實這個在我們的生長環境裡面都很常看到。

所以你會知道我們的競爭優勢跟那種比較寬裕的小朋友比例真的有差。那只是我們就希望說一代一代讓自己的小朋友過得更好。

那最後我想通的契機就是覺得說，如果我為了這個所謂的面試然後我們要殺回去的話，那之後就完蛋了。之後所有東西我應該都會用一樣的態度去處理，就會變成我會為了這個小朋友而活。雖然其實我現在認同我自己就是為了這個小朋友而活，可是我覺得不是要在這樣的專案上面。就是我覺得教育這種東西就是反正我們可以提供他各式各樣的選擇。那我希望他因為他有這麼多的選擇，所以他可以去做出一個對他最好的一個選擇，這種感覺。

那沒有唸到算。最後面發現其實林口的選項蠻多的，所以我最後面就跳脫那種比較壓抑、然後比較內卷的圈子，就是互相在比較小朋友的那種圈子。因為你知道你就當爸媽之後，就有很多當爸媽的人跟你互動，你會發現這樣的圈子其實蠻多的，就是他希望他的小朋友要榨出一點這種有的沒有的東西。

那我就決定要跳出那樣的圈子，所以我就比較常去看那些他訓練他小朋友在打薩爾達的、他訓練他小朋友在玩什麼瑪利歐的。就我覺得這個才是我希望兒子做的東西。那對，所以因為這樣子就決定說好就不要回去，反正只有有名額再說，沒有名額就沒關係，反正學校這麼多，再看。

出國體驗與旅遊市場變化

那這次出來其實我覺得一個蠻大的體會就是其實過去的兩年，不管你是在廉價還是平日出來，機場很常都是人。那只是我這次出來，我在淘機七八點左右就到機場，那其實機場的人沒有很多。然後到 Fiumicino（就是羅馬的機場）也發現沒有很多人。那特別是中國的旅客好像很顯著的變很少。

那這個還蠻意外的。那最近也開始看到很多機票的價格開始往下降。所以我覺得這是一個不錯的現象，就是過去的那種報復旅遊潮，其實到現在已經開始有減緩了。那某種程度呢也是另外一種通膨可能減緩的一個契機。這種交通的費用也會隨著需求沒有這麼強勁，就開始慢慢往下降。

但我不覺得這會掉進去一個衰退或是很差的狀況。只是說就是可能過去大家瘋狂出去玩，然後到現在終於踩剎車了，然後終於發現其實已經玩夠了。或者說其實媽口袋錢已經不夠了。

因為我問一下身邊幾個朋友最近出國的，因為我看到這樣的現象，問他們，他們講說他們出來的時候真的也發現好像沒有像之前這麼多人。所以如果你不想要人擠人的，或許現在是一個很棒出去的機會。然後你就發現其實現在真的是沒有這麼擠。這是有帶秋狗一起出國所以稍微分享一下這個心得。

帶寵物出國

就是帶狗出國其實是一個還蠻麻煩的事情。然後我現在面前就是有他媽一隻不知感恩的狗還在那邊左擺頭右擺頭，想說我到底在供啥小。我每次講到他，他都知道我在講他。我覺得這隻狗真的有時候蠻可怕的，很像是那哈利波特裡面那隻老鼠，就是最後面發現說其實他是一個人。

其實我在想說 Choco 我們可能是一個人，因為我在講話的時候他一直頭停。真的是媽的怪可怕的。那反正總是就是平常像之前出國什麼的就會把他放到保姆家。那放保姆家其實也很好，很多狗可以陪他玩。但秋狗是一隻比較孤僻的狗，所以我知道說他其實比較喜歡就是跟我們在一起生活。然後他不要跟太多狗互動，他真的覺得他自己是人。

然後下午帶他出來，他媽他一臉不知足、不知道感謝。他一臉就是他想要回家。如果他下午會講話的話，如果他可以發出聲音的話，他就會講說幹操什麼時候可以回家，媽的這邊真的無聊。我看出來他想要講這樣子的話。就像是我可能帶他去苗栗的時候，他會露出這樣子的表情。

然後剛才我說上車他就超高興，因為他想要趕快回到他的林口。他很喜歡林口，他不喜歡到外面去遊蕩。那隻要他不懂的是把他運過來這邊真的是很麻煩，真的是非常麻煩。

但有一個很簡單的方法就是去娶一個老婆，然後叫老婆把所有東西辦好。這個是我最推薦大家的方法。那再來呢像我們身為老公還是會幫忙做一些事情，像是去建議他可以找代辦。代辦也不是我找的，反正就是建議他，然後說變成他找一找，竟然找到一個是我們聽眾。我是付完錢之後才知道說是自己的聽眾，所以想說那現在來幫他推廣一下。

因為他的服務真的做得非常好，叫做海灣事業。我們就是找海灣事業空白，可能從「屋出國」待辦之類就會找到。那他真的是幫我們把所有東西都安排好，包含說對臺灣對義大利什麼，全部都是幫你處理好。然後你要準備什麼樣的檔案，就像是說他直接把所有的 checklist 都開給你，就照著做就好，非常的簡單、非常的方便。

那費用我覺得也是很合理。對我來講就是這是一個非常棒的一個服務。那把 Choco 帶來的這個過程，當然那個檔案我是不知道有多複雜，因為全部都是老婆弄的。配合帶伴，我相信應該是簡單很多。

那到義大利這邊出境的時候，花了比較多的時間。因為本來我們可能可以最快出去，可是因為為了要等秋狗所以就大概再多等了一個小時。然後當下是很緊張，因為這個班機飛了 15 個小時。那還 delay，所以是 16 個小時。我本來想說這樣有點在虐待狗，可是後來想一想，真的覺得與其讓他待在保姆家，他應該更想要跟著我們來。所以想說試看看。

那回去的時候可能是順風，所以比較快，只要 12 個小時。那反正總之就是看起來十五十六個小時，這隻狗也是好好的。就是下飛機也沒有任何的緊張或是不適，那也很快就融入了。那只是它很常在回家的時候就會露出一點媽的我就要趕快回臺灣那種的表情給我看。就像他現在他媽的直接露出這樣一個表情。

那帶狗出來其實是還蠻不錯，之後可能會帶他去稍微走一走。我想說可能去瑞士搭個火車之類的，那種什麼透明車廂的。雖然我也不確定他媽那隻狗到底看不看得懂。但想說反正來都來了，就帶他走一走。

好，這邊也稍微跟大家分享一下就是我覺得帶狗出來。如果你要自己去準備檔案的話可能會是比較麻煩。找代辦可能是稍微輕鬆一點。所以說不定可能就是第一次可以找代辦，然後第二次如果你真的覺得自己可以的話，然後可能就可以自己去準備一些檔案。不然其實像我們有找代辦，我們都還是有點抖抖的，因為擔心說會不會可能到機場他都來跟講說你的狗的尺寸還是啥小的不合格或什麼的，那就很麻煩。所以那真的非常感謝各方豪傑的幫忙。這邊稍微跟大家分享一下。

盤勢與輝達財報分析

好，那這幾天盤試算是還蠻不錯的。我覺得最主要就是因為輝達開了一個還蠻不錯的財報，所以就帶動了很多股票持續的上漲。一些 ODM 也再一次的絕世大反彈。像是 SMCI，然後像是我自己手上的 Celestica。那輝達也是直接一天就繳出了十幾% 的漲幅。那也帶動了很多 AI 股一起上去。

那當然後面又開始在稍微拉回一點。可是就是說整體是直接做出了一個嘎空。應該是有蠻多空軍這一波被掃到。我在想說應該是直接響都噴出來了。

那這一波的大噴，當然最核心的原因就是跟輝達的財報有很大的關係。只是這一份財報就如果你一直有聽我們節目就會知道這個數字就是完全在大家的預期範圍之內。它的機率是 20B 點，實際上大家大概是才 22 到 23 之間。這個也都是講到不要講的一個數字。其實也不是什麼樣的專利或是很厲害。

你會發現說大多數人其實都估這個數字，因為基本上大多數人都是在開圖的狀態估這個數字。現在大家所謂的輝達的業績預期、市場預期，你一部分看到就是所謂的 sell sign 或是你在蓬勃上面看到的數字。然後另外一部分其實就是直接去拿 COAS 頭片去推的數字。所以大家推的數字其實都差不多。其實真的都差不多。

像下一季它蓋的是一個 24，那 24 就差不多。大家也猜 25 到 26 之間這樣子，就是稍微再往上加一些。那只是我個人認為下一季的數字有可能會有驚喜。所以驚喜我反而覺得是有可能是往下的。但是要看，還是要持續的去在接下來的一季觀察才會知道為什麼。

因為接下來就是我們知道 B100 要上，然後再來就是輝達一直強推的 GH 跟 GB 系列。然後這個可能在後面會開始貢獻。那也因為這些東西的推出，所以會導致有蠻多客戶他選擇縮手。我覺得說你還沒有拿到 H100，你想說那我直接等 Blackwell100。那或者說我本來要拿 B100 的，那我直接買 B200。然後就是 GB200 之類的。

所以因為有蠻多客戶有這樣的一個規劃，所以我們現在也在供應鏈這段有 check 到就是有蠻多東西會出現遞延。然後這個可能在後面的營收會發現有這樣的一個狀況產生。不一定會很明顯的出現，但是應該你最後面會在市場上開始聽到這樣的一個說法。

那我就想說我們可能在幾集前節目跟大家聊到說輝達的 lead time 的狀況改善。那當然其實聊的當下就已經有一些人有寫到這樣的事情。然後之外也有這個 Sellside 的報告把它寫出來。然後在輝達的電話會議裡面也算是直接沒有跟你表態說這個 lead time 有很顯著的改善。但是人家問他問題，他有直接接下去，所以代表說公司是預設這件事情。

那所以這個 lead time 的狀況改善其實算是怎麼講，就是你會注意到說市場上很多人真的都知道，然後現在等到電話會議算是確定了，讓大家明白到這就是一個事實。

那在這樣的背景狀況之下，其實我們可以注意到的是就是在輝達的很多判斷跟認知上會變得比過去困難很多。因為這些數字或者這些猜想其實市場上很多人都已經有把它 cover 到了。這是要注意的地方。

那在接下來下一季，大家應該也會很直覺的用 COWAS 的數字去往上推，所以會猜可能這個 25 到 26B 之間。那只是這個數字比較有趣的地方是在於說你很難去猜到很準，因為可能接下來在中國這邊有機會就開始放量，可能是 L40S 或是 H20。那這個東西開始放量之後在中國這邊就有額外的一個 upside。

那再來就是說我們聊到的 CSP 或是一些可能是那種中東的客戶，因為他們本來下的訂單可能是 H100，然後現在決定要換 B100。或是 B100 決定要換成 GB200 之類的。那這個可能就會產生一些遞延。所以有些地方是減，有些地方是加，就很難去算出那個絕對數字是多少。

我覺得跟前面的幾季比起來，就前面幾季就像是開土一樣，那個數字大家都猜得很準。可是在接下來的下一季跟下達季，我覺得那個數字會比較難猜，因為開始有一些變數出來了。

那只是我覺得大方向上沒有改變，就是他的這個 D-Time 減少還是傾向把它視為是就是這個供給變順，而不是需求上面有出什麼樣的一個問題。可是還是不能夠忘記就是輝達的是一個本身在過去幾次都是那種很明顯的景氣迴圈股。

那這一次雖然 AI 大家都覺得不一樣，像我自己也覺得不一樣，只是還是要去勝防，就特別是衝到很高的時候之後，那種回落可能會很重。那當然以我們這種可能是長期持有的人來講，就不會有太大的差距。持有性人他可能是終於受不了決定要幹進去的，這種人就可能要稍微的三思一下，還是要有一點配置的觀念放在裡面。

輝達新產品線

那接下來輝達要推的產品，這個 B100。那我們過去有跟大家稍微聊了一下，反正就是他是 H100 的下一代。那 B100 有 100 跟 102，那 100 跟 102 就是顆數的不一樣，一個是兩顆一個是一顆。然後再來可能還有另外一個額外的代號。那額外代號那個還沒有很明確，我們今天稍微再不講。

那再來可能接下來的這個 GB GH 系列。GB 的話，GB200 就是我們之前跟大家聊到的 Oberon，也就是他的自家 Grace CPU 在搭配 GPU 的這個組合。那這個組合現在看起來是有獲得蠻多客戶的採用，所以這個組合可能在後面有機會變成一個輝達主推的一個主流。

因為對於輝達來講，這個是他最大受惠，兩個東西都是他自己的。然後對於客戶來講，可能輝達這邊主推也有最大的一個資源搭配 NVIDIA Enterprise。那可能就會讓很多人決定要去採用這樣的一個服務。所以我認為說就是 Oberon 的系列，就像是可能前面大家稍微提到的，就是我覺得這個可能是輝達後面要主推的一個東西。

那隻在這要看客戶買單狀況怎麼樣，那我們都只能夠一邊走一邊看。那目前看起來就是買單的狀況是非常不錯的。

那接下來的這個 B100 系列呢，目前確認就如同上次跟大家分享的，它應該會走一個全氣冷的方案，因為水冷這邊出了問題，所以應該會走完全的氣冷。3DVC，然後可能是 4U Chasis 這樣的一個規格。

那在 GB 系列跟 GH 系列呢，它會走的是水冷。因為沒有辦法，它的瓦數真的太高了，所以一定要走水冷才有辦法把它解掉。

那目前水冷的幾個潛在的 supplier，除了本來大家都已經知道在前一代的像是 Cooling 或是 Cooler Master 之外，然後可能也有像是 Boy 的，然後或者是這個 VRT，都有可能是他潛在的 supplier。那臺灣的 AVC 以及目前看兩個是 AVC 跟 Delta，應該也都是有在裡面。然後在額外的幾家公司有可能是有在驗證之中，或者說可能是在 MGX 這邊，這個我們就諸凡不及備載。

反正就是如果是 Partner Cooling 的選項覺得非常的多。只是如果是官方有在支援的，那個選項可能覺得比較少。那這部分其實我們也還沒有走到到那種完全開圖的階段。只是就大概知道可能是哪些廠商會做這樣子一個東西。

所以接下來可能就是在 GB100 出來的時候，然後大家就會去認真地去查一下這個水冷可能是有誰受惠。那當然市場一定反應很快，因為下的 AI 跟之前的 AI 不一樣了，已經很多人有這樣的訊息能力了。

然後再來就是 B100 系列就是走氣冷。那氣冷的相關類股其實蠻多也都已經在天上了。所以我是說在想象什麼東西是可能市場還沒有反應或是沒有看到的。所以其實蠻多東西都已經提早地走在前面了。

輝達營收展望與市場特點

所以目前我們去看輝達接下來的產品線，我們覺得稍微要注意一個點就是說在接下來的一兩季應該會有，因為產品迭代的關係，所以產能一開始可能第一個良率還沒有上來。然後第二個可能要面對就是客戶他選擇去直接跳代，用下一代的東西而不是用上一代的東西。所以這個訂單可能會有一個切換。

在營售的部分可能就會有一定程度會受到影響。不只是輝達的本體，在 ODM OEM 或是一些散熱液質的拉貨商可能都會看到這樣的一個現象。那這有機會就會變成後面可能可以拿來修正的一個題材。

就我自己猜想，我就覺得說就像說這個營收這邊沒有開出來，然後可能就先跌一波。然後這邊發現說沒有了換貸，後面這個營收還是會補進來，有可能就會照這樣的劇本去走。當然這都是我們自己的一個猜想。

那回答這份財報，我個人就覺得在預期範圍之內，然後沒有太多額外的驚喜。在軟體制部分可能做到一比一點，我覺得這個還蠻不錯的。

那軟體制部分其實就是有點像是他找了一個客服團隊，然後客服團隊同時其實跟工程師也是密集的結合，可能就是說他們搞不好都是一體，客服就是工程師類似這樣。然後他們去針對一些 Cloud Service Provider 去提供即時的軟體的協助。

那有點像是說把 NVIDIA Enterprise 變成一種作業平臺的感覺。所以你們想要怎麼樣的服務，你可能是要去推演演算法的、你可能是要 LAM 推論的、你可能是要去做一些加速運算的，那他都可以去支援他的工程師來幫大家解決問題。所以請大家去訂閱 NVIDIA Enterprise，有很重的感覺。

那這個軟體訂閱服務呢在接下來我是覺得它的成長性會非常漂亮。那這就是一個可以去推估值的東西，就是那種極高毛利的東西。那可能在硬體的部分呢這個毛利我覺得高點應該差不多到了。就是硬體的毛利應該在後面我認為啦，就算可能有一些跳動，然後可能還有機會再衝一個 spike，但是趨勢應該會慢慢的開始往下。

就是有一些競爭對手，然後外加這個產品組合的調整之下，我是覺得應該不會會再次注意到這個毛利率繼續往上衝。這是我自己的一個猜想。但是我覺得這個對於自己手上的輝達持股來講沒有太大的影響。

你不會因為有這樣的一個猜想就覺得說那這個地方我應該要減碼還是要砍除。除非有想到別的更好的東西，那你去做調整。其實輝達還是以我自己來講都是我自己最大的一個持股。

輝達後續關注重點與資安股分析

那我個人認為說接下來我會想要注意的幾個比較關鍵的訊號就是會不會有這個供需失衡的狀況出來。我們前面看到的供需失衡是比較偏向說這個供給是不夠，然後需求很大。那會不會後來供過於久，會不會 overbooking？這是我要看的東西。

但是目前還是要跟大家強調就是我們沒有看到任何的 overbooking。目前其實在拉弱狀況跟客戶的需求上面其實都可以注意到還是非常的健康的。那這個 lead time 降低，我們先不要嚇自己。然後等到這個 lead time 除非它持續在一直往下降，那我們再觀察有什麼後續的效應。

但是也可能跟跳貸有很大的一個關係。說不定跳貸之後然後到 B100 又注意到這個 B100 的交期可能會拉得很長，因為良率不夠，然後因為可能很多人都想要搶這個東西，那或是直接跳 GB200 GH200 之類的。所以這個我們還是要在後面的持續觀察下去。但是我覺得下開始這個變數會變得蠻多的。然後在過去我們可能有辦法直接去推數字的東西，在接下來也會出現蠻大的一個挑戰。

但是整體來說呢應該沒有什麼意外的話，全年就是做 100B 以上，反正就是非常非常的賺錢的一家公司，非常的屌炮，應該可以在連續萬個幾年沒有問題。那只是在股價上面，會不會可能已經反映到什麼程度了，說不定後面剩的肉不多。這個我們就沒有辦法去做太多評論，因為這個是比較難猜測的部分。

那再來就稍微的來回顧一下市場上一些東西。那在前幾天呢資安的股票蠻多都直接崩到爛掉。那像就有一些市場上的大哥朋友就是密我講說，因為在聽節目說恭喜你這個 Fortinet 出了 10 點，真漂亮。那其實就是靠賽，很坦白跟大家講，那就是靠賽。我他媽最好知道這個時候會崩，所以真的就是靠賽。那當然有時候運氣也是一種實力吧，我們會這樣說服自己。可是我心中很明確知道就是剛好自己解碼時間點蠻漂亮，然後切去戴爾，然後戴爾直接射出去。幹這個太爽了，這個是真的想都沒有想到的事情。

那只是當然現在我們看到資安股往下跌，我覺得這是一個很好的機會。因為我們想要看這個東西，可是之前可能嫌它貴或殺小的。然後現在我覺得就是一個蠻好去審視它的一個機會。

那因為我把 Fortinet 的東西解碼除掉換成戴爾，所以我應該就是不會再把東西丟回去 Fortinet 裡面，而是去看我上次跟大家聊到就是我認為說他的一些競爭對手可能在一些領域上有可能會表現比他好的一些公司。像是 Palo Alto Networks、像是 Zscaler、像是 CrowdStrike。

那 CrowdStrike 就是在 Endpoint（端點）這邊表現是非常好。然後 Zscaler 呢可能就是在雲服務、在 SASE 的部分表現是非常好。那 Palo Alto Networks 就是比較像是一個完整的解方。可是他面對這兩個對手呢其實他比較像是一個後追者角色。但是可能大家會知道說這家公司他的可能規模、營收什麼都是很大的，所以他應該是有機會在後面也會有不錯的表現。

只是要稍微明白就是有兩家公司算是矛監。那家公司像是一個坦克慢慢往前開。那 Fortinet 我覺得就稍微難定位一點。但四家公司在我們的 cover 裡面都會覺得他算是不錯的公司。

只是以我自己來講，但我們現在可能就會去注意那種跌最深的東西是不是最有機會。我覺得 Zscaler 對我來講沒有什麼意義，就是假設我錢夠多，我就想要去瞧了。那 CrowdStrike 其實本身就是持股，也不會想要去看他。那 Palo Alto Networks 因為一般一次跌掉二三十，所以當然這個東西對我們來講會是一個想要看的東西。

那自己的朋友有去美國去聽這幾家公司的一個說法，然後他給我的一個 feedback 是他認為說 Palo Alto Networks 可能在剛剛前面提到那幾個領域要去追領域的領先者，可能都還有一年以上的一個差距。那在這一次的電話會議裡面就是有顯示出說那公司派這邊在反正 Earnings Code 裡面的表現像是比較講說這個需求可能是有受到一些影響，然後在未來的 guidance 有去做下修。

所以其實像這種資安股很變態。每次 guidance 做下修，像 Fortinet 下修兩次都直接崩爛。那 Palo Alto Networks 下修，其實他下修幅度沒有到很大，可是他直接崩一個超大的，市值直接蒸發了兩三成，非常誇張。

但是我看他的 CEO 去上 Jim Cramer 的一個節目，然後在節目上面他的說法跟他 Earnings Call 上面的說法，或者說整體公司給大家的一個感覺反而是相差蠻大的。我覺得他在節目上面講的是很樂觀。其實我看到他那種樂觀的嘴臉，我想說如果是大股東，我一定很不爽。他媽的股價崩掉兩三成，你給我那邊笑，還敢給我他媽笑咪咪。

但是還是要認真去稍微聽他講什麼。那只是你相不相信這個人的 credit 而已。雖然我對這個老闆沒有到很熟，但是我稍微聽下來我可以瞭解到的是他正在去做一些產品上的組合調整，去更加的應對接下來的挑戰。所以像是說這個地方是一個逗號，所以先稍微休息一下。

那因為為了要去跟前面的一些領先者做競爭，所以他可能需要就像說一些服務就要免費提供給大家使用。那一講到免費，當然這個對我們股東來講就不是太好的事情。那會不會其實你提供給大家使用之後，大家還沒有要用，然後最後面就是變成你支出一堆支出，然後可能根本就沒有換到肉、沒有換到錢？這都是有可能在後面會發生的。

但是其實在股票市場裡面我們有一個觀念就是一個東西如果夠便宜的話，就算它不是真的很好的東西，但是他真的很便宜，他有可能就是一個不錯的投資機會。所以我覺得我自己還是會想要去再稍微盯他一下。雖然可能在各個領域都可以找到有表現很好的一些比較小心的公司，但是身為一個資安的一個大咖，我覺得他應該在接下來是可以稍微注意一下。

資安硬體發展與變化

那再稍微來聊一下就是資安一下硬體的一個發展跟變化。其實我之前有去投資一些資安的公司，然後中間發現說其實我的這個判斷那是有一點不太精準的，就是說我自己猜想的狀況跟實際上最後面我瞭解的狀況是不太一樣的。

首先就是我有去買一些 IPC 公司，然後他是在做資安相關的裝置。那只是我最後面我認為啦，當然我講這個可能有錯、可能有偏頗。如果有很知情的人士歡迎來指點我。但是聽了幾個法術，然後跟發問了幾次之後，其實我覺得好像有一些這種 IPC 公司，他們在講自己可能是我的終端銷售是銷網資安或是說消網什麼樣，他都是講那種很酷的 topic。可是實際上他就是一個高階版的組裝電腦。

我真的感覺就是這樣，就是他只是在組電腦。因為我在法說上面我都想去了解一下說你這個機子你跟你的 peers、你這個競爭對手，你的差別在哪？那你們是不是有一些特別的 L6 的板子或什麼的？然後這個板子可能就是就我自己亂採，你可能就有做某種研發或是配合客戶去做設計，所以可以做出一些鑑別度。

然後他發現說沒有這樣子的東西，就是他們並沒有說什麼有哪一塊裝置可能是只有他可以做，然後別人不能做。比較像是反正就是一群這種高階的組裝電腦，他們可以組出比較帥氣、比較屌炮的電腦。然後連那種 immersion（浸沒式冷卻）都可以幫你做出來。那只是就是組電腦，其實最終就是組電腦了。

那只是當然可能每家公司有不同的 know how。有些可能是比較專進 L6 打板，有些可能是會做到 L11 之類的。所以差別可能在這，但本質上就是把電腦組出來。那可是可能一些這種特別的應用領域上就像子安，有很多是國企。然後這可能就是會有一些那種長期的合作夥伴關係，那可能就是你打進去之後你可以吃很久。那這個我們可能後面要再觀察一下。

但是有注意到就是其實這個硬體跟我本來想象是有一點差距。就是我在一開始投資它的時候，我以為是會有這樣的東西，然後最後面發現沒有。但我還是有持續投資這些公司，因為就是知道說他們在客戶的成長上其實很不錯。而且子安我覺得是未來的一個大 topic。只是就是說自己的劇本是有稍微的被做修正。

AI 時代安全威脅與資安股投資邏輯

那再來就是接下來的這個資安的一個環境變化。其實比較不會像過去去拼那種硬體防火牆，然後去拼一個量。接下來可能會比較偏向說他會儘可能去把這個資安防火的電腦做到那種很高階的運算裝置的狀態。就基本上可以想象成說是用一個那種高階伺服器來當一個資安電腦。

過去可能就是你會看到一些那種小型的防火牆或什麼的。然後接下來可能就是因為他是靠軟體在拼殺，反正各家公司的最主要的一個投入都是在軟體上面。就是我們現在看到這些資安公司，硬體只是他們可能營收的一部分。去買一個硬體只是這個硬體從過去可能是買很多機子，然後可能機子的表現就是說那種中規的或是說低規的。然後現在就變成他都會買很多那種頂規的裝置，然後去搭配 AI 來做使用。

也就是說透過 AI、透過 GPU、透過一些最新的運算機器，然後去搭配他的軟體來做防護。所以軟體是一個重點。硬體的部分就是本來自己想象的，它有一些特別的板子或是它可能會放量，這可能劇本會稍微的下修。

但是也有另外一個呈現是比較樂觀的地方，就是說裝置是越用越好的。因為在接下來的 AI 時代，包含說像是 Palo Alto Networks 的 CEO 在他的訪問裡面有提到，在 AI 的時代之下已經有看到有蠻多的最新的供給，其實都是使用 AI 的工具。覺得說像是比較土炮那種釣魚的網站，很多都是使用 AI 產出。那再來就是一些木馬的這個軟體，可能很多也都是透過 AI 去做出來的。那他們都有持續的去做防護。

只是我覺得像這樣的一個領域，要讓大家看到的話，可能我們世界上真的需要一些反派。真的需要反派。因為雖然在過去一段時間我們在臺股有注意到有蠻多公司就是遇到勒索，然後網站給人家綁架，被人家威脅說要放出東西。但這些其實老實講我覺得只有主管機關會很生氣。對於企業來講，你說企業真的被影響到超大嗎？有可能被影響，只是會到超大嗎？這要看。

就像說可能客戶會覺得你怎麼這麼遜，然後可能下次擔不給你。但是我素難想象可能這會是有一個非常關鍵性影響的東西。是因為像那種不痛不癢。其實我仔細回頭看，我會發現說你知道其實在過去的可能 10 年前 15 年前，我們那時候在玩電腦的時候，對我們的電腦來講防毒軟體超級重要。

你防毒軟體他媽沒有慣的話，你很快電腦就中毒。可是大家仔細想想，這幾年你電腦有在中毒嗎？像我自己，我電腦是沒有在中毒。我一樣他媽的會亂看東西、亂點東西，只是就是不會中毒了。因為我覺得不然像是 Windows 的那件防護可能就已經很強了。然後或是說你知道就像各個網站或是一些平臺上面，其實他們本身的防禦系統都做得很好。

所以不像過去給你一種我們好像隨隨被病毒威脅，東西會不見的那樣一個感覺。那只是可能在 Enterprise 這邊不一定是這樣的一個狀況。那我覺得還是要持續觀察。但就我自己的認知是我覺得因為大家一直講說什麼 AI 時代會有很可怕的事情產生，大家會拿這些 AI 工具去做很壞的事情。只是真的至今都沒有看到。

但是我還蠻喜歡看到的，因為我想知道到底所謂的拿 AI 去做很壞的事情可以多壞。好啦，那稍微跟大家講一下自己的一些想法。那我個人是覺得對於像是這些資安軟體股來講，在未來應該都沒有什麼好擔憂的。因為那些所謂的需求下修或者說一些 spending 的 freeze，那應該都是短期的事情。它應該不會是一個長期的故事。

就是這樣的一個支出是會持續需要的。那特別是我覺得去投資這樣的公司，有點像是說在買一個那種 Put 的感覺。就是如果這個世界上真的因為 AI 然後產生了一些不好的事情，然後一些企業因此受到攻擊、受到影響的話，它會形成一個對你的部位的保護的一個效果。這是我覺得它還蠻有趣的地方。

結尾與 Q&A 段落開始

好，那這期影片就到這裡。我們接下來進入 Q&A 的部分。

第一位：CJ威威 — Ivy 生日祝福

第一位是 CJ威威，我是臺中高爾宣，海大您好。我和有一位女生朋友不約而同的在去年大約時間被另外一半分手，最近這幾個月搭上話在聊天。我知道她有在聽這個節目。我想請海大住住在臺中大理的 Ivy，3 月 1 號生日快樂。職場工作順利，早日找到懂你的另外一半。我知道你聽到的時候可能在健身房運動，也祝你壽生順利。還有我可能不太會講話跟聊天，希望你多包容一下。祝大家全家平安，今年績效繼續大爆射。謝謝這個 CJ衛衛。

這不知道是哪裡來的，他媽的一個娘炮。從你的講話就感覺出來，你對這 Ivy 應該有好感。那當然可能是我誤會，你現在一定很後悔你來留言。但我就覺得你應該就是有好感。你就去跟著她健身，好不好？然後你也不要去祝她什麼工作順利、快點找另外一半。

我覺得很多人都這樣，就是她喜歡別人，然後就像那種可能那種國小一樣，最喜歡的女生你就要故意裝作你不喜歡她，要故意欺負她，拉拉頭髮一下或什麼的。就很多男生都這樣子。你喜歡他就喜歡他，不要跟他講說我希望你快樂，我啥曉得。你帶給他快樂可以吧？不用他去找別人找到快樂，好不好？趕快上。當然我可能有誤會，只是我覺得幫你們催化一下。

第二位：喬本叔叔 — 夜盤與期貨相關問題

下面一位是喬本叔叔，大屌喬，桃園洗窗。歡迎恰尋。不是啊，你寫大屌喬，他媽誰敢找你洗窗戶？洗一洗直接在人家家裡爪小。挨大長得像松田龍平，但精藝別巧。我收聽四年已成必需，貨一兩多，真心感恩。一胎子騎夜盤有好看或是雷區可以分享嗎？

沒有什麼好分享的。基本上蠻高几率跟 NQ 還有費班一起聯動。現貨開盤前期貨超劇烈震盪需要留意嗎？不太需要留意。但如果有那種可能掛單沒有掛得很好的，有時候會有意外的收穫。只是近期好像比較少看到。三夜盤都會貼合美股的走勢。但封關前幾天，每股是漲的臺子，一樣走勢貼合每股，但卻是疊的。可能是因為封關前有人抽單嗎？

不一定是這樣子。很多隻是這樣，就雖然那個形態長的可能是關聯絡很高，但是一邊是紅的，一邊可能是綠的，不一定會完全的、可能這邊漲多少，另外一邊就一定要漲多少。

四最後想問，挨大臺子期加碼時機。現在比較問我這個，我近期也比較少在做這種指數了。應該說我這一年來就比較少去做這樣子的東西。不是說什麼今年開始，就是說過去的一年比較少在敲指數，比較多在弄股票。所以近期沒有在看，說不定現在可能狀況也不太一樣。

那過去加碼加碼就是有賺錢才會加碼，然後加碼之後就這樣，不要再讓自己賠錢了。這是一個最基本的原則。

第三位：早餐就是要配大冰奶 — 財報預期提高的策略

下面一位是早餐就是要配大冰奶，第六次留言換我的吧。大家好，蔡記想詢問公司財報。先前一步提高財策預期的用意是什麼？像是 SMCI 不提高預期等正式財報應該股價也是會噴高高。問了 ChatGPT 還是不懂，所以上來發問。拽帶一家人與重癌保平安喜樂健康嘆大吉。

而且這個早餐就是要配大冰奶，這有點那種 credit 的問題存在。它其實不是一個必要的東西。就是可能公司假設有一些狀況的變化，不一定是好的或是壞的，然後他要去 revise 他的東西，不一定有這種強制的效果。但是有點像是一個公司的 credit。

如果是一個正常經營的公司，其實他們都會希望自己的 credit 好一點。因為其實很多人在看著你們公司，你們的大股東、一些研究單位或是你可能有來往的一些機構。那如果說你的公佈出來的成績跟你實際上給的資金差很多的話，那其實就代表說你公司的 credit 是不太好的。所以他們會儘可能去貼齊。但是也不是每家公司都會這樣做。所以它是一個因為像是說約定俗成的東西，可能有比較去在意自己 credit 的公司，他如果有一些大變化，他就會主動出來跟大家修正。

第四位：沒傘的孩子只能夠奮力向前衝 — 買房 vs 買股的抉擇

好，下面一位是沒傘的孩子只能夠奮力向前衝。你好，挨大您好。自述限制數直入主題。小弟今年 24 月收 50K，可以預期穩定增加。CSPX 持有 5M 現金 2M，想請教您對於買房或租房買股的看法。小弟認為租房買股對於資產累積的速度較快，認為未來房價終將下跌，掛號需求減少等因素，想等有結婚買房需求再下手。掛號預算 20M，想請教挨大的意見。風險自負，祝何家平安。

我是覺得要看你的地點在哪裡。如果說你的地點是在你其實可以很簡單去看一下，臺灣他都會公佈可能每年哪一區的人口是持續在增加的。如果你是在那種人口持續增加的地方的話，然後你又騰得出頭款，那同時你比較一下，就如果你頭款丟下去之後那你付出的房貸，假設跟租金不會相差太遠的話。但這個太遠與否是看大家自己的財務狀況。

你發現不會相差太遠的話，那其實我就覺得可以直接買下去。但如果你今天可能不是在一個這個很多人遷入的地方，那同時就像說你在臺北市。臺北市的話，你就知道其實付租金應該會是比你去付房貸算起來是會划算很多。就是你可以用很便宜的租金住到很貴的房子。然後到南部可能就會剛好相反過來。

所以在這樣的狀況之下，那可能就不一定要第一時間把錢丟進去買房子。因為你把錢丟進去買房子就代表你還是有一部分錢就直接被扣死了，會有這樣的一個狀況的產生。

那對於像我們這種是也不敢講完全是白手起家，因為像爸爸沒有讓自己留下學貸。雖然我畢業之後爸爸是沒有給我這種錢，完全沒有給錢，但是至少沒有讓我有學貸。其實我後來就發現這是一個很好的事情，因為很多身邊朋友他會扛學貸或啥小的。

那反正總之也是基本上是從零開始。我不是從負開始，但是我是從零開始。那像我們這種人就會很明白的知道，你一開始的本金其實超重要的。所以真的會比較不考慮去可能看房買房或什麼，我之前也都沒有這樣的一個需求。然後直到我有小孩之後才認真去看說那不然就是弄個房子，當成是一種風險的分散。就是不要全部都壓在股票裡面。這種感覺。

就如果沒有小孩的話，我應該也不會這麼快做這樣子的決定。特別是我也不確定自己以後會不會住在臺灣。所以你稍微參考一下。就基本上我覺得還是要去評估一下各地的狀況不太一樣。但是我算是直接跟你講了我所有想法。

第五位：存錢買房的人 — 英雄聯盟遊戲問題

下面一位是存錢買房的人，虎口蓋倫王。注意安安，想請問會戰剛結束，我方五隻都殘血，對方僅存一隻 ADC 滿血。對方只剩主寶。這時候你會吃巴龍還是推塔？

要看對方 ADC 是不是白痴。如果對方 ADC 是白痴的話，就直接把他推爆。但如果對方 ADC 很屌的話，因為你們五隻都殘血，有時候 ADC，他媽他有夠 6 的話，他可以只幫你 5 個收掉。那會很好笑，你給人家打一個 Penta，很丟臉。

所以這時候可能就去吃龍。所以還是要看對方的可能現在的狀況表現是怎麼樣。但如果他那種 KDA 超爛的話，媽就直接推進去把他打爆就對了。

第六位：阿里三下至九 — 繞口令與生日祝福

下面一位是阿里三下至九，第九次測試留言密碼。南港展覽館館長晚上趕場，幫忙南山廣場廠方幫鋼彈跟單槓搬到南港展覽館，辦廠鋼彈觀光展。看鋼蛋掉單槓網上。最近抓不太到留言密碼，想請主委。其實我蠻屌的，我剛剛這樣念很順。一次想請主委用正統北京腔的嗓音幫我祝歐修 boy，二月生日快樂。祝你順利考到駕照。

這好像不是北京腔，他只是比較自徵腔源一點而已。謝謝主委。我愛說實話非常感謝。

出了一個繞口令給我玩，也祝歐修 boy，二月生日快樂。

第七位：挨大我大哥 — 股債配置與如何接近謝孟恭

下面一位是挨大我大哥，我聽的是謝孟宮版的古挨。對挨大你好。一般傳統的資產配置都是用股債配，說是有互補的效果。但這幾年都是股債雙殺，反正就是一起殺。以要鼓勵的立場，00560 的比債還多。反彈時還能夠賺個資本利得。這想法是不是有誤？那另外如果在外面看到挨大想跟你拍照，要怎麼樣跟你說才不會造成你的困擾？那另外是要叫挨大主委、小謝老謝老公？蘋果真的有在刪留言，以上內容已經被刪了第六次。

好，你不能夠這樣說就是 00560 的比債還多，反彈能夠賺資本利得代表你就是一個很純的股派，跟我一樣。那像過去我們也是跟大家聊了一些債，那只是最後面還是會跟大家講結論就是還是買股票。覺得股票的報酬比較好。

那我們是不怕波動的，所以股票直接給他幹。就是股票的表現在統計上，然後在一些歷史經驗上，其實他就是會比債好了。那債的好處就是它是穩定的，然後它是有防守效果的。那你也不要只看可能這幾年是這樣子，你要知道那個股債的這個組合，其實已經是可以回推很久以前了。

所以它可能就只是現在稍微有失效的一些狀況。那特別是當然有時候在那種股票崩盤的時候，很多時候也會注意到這樣的一個同步的現象產生。但是相當程度上來說，其實債因為它本身跟股票的相關性可能就是沒有這麼高，那甚至是負相關。所以起到一個評議你資產或者說去對沖的效果，它還是有的。

那最主要就是說它能夠持續的為你提供一個固定收益的一個選項。所以不會說它是一個不好的東西。只是如果你認知有到這種程度，就是你是相信股票可以賺資本利的加股息，然後你又抱得住的話，我會覺得如果你是年輕人，就是可能 40 歲以前的話，你全部是壓爆股票都沒問題。

像我自己的話，我可能就是一輩子都壓爆股票。我完全沒有在屌。可是有些人可能就是他年紀大一點之後，他會需要一個穩定固定的收益，是確定的是紮實是踏實的。他可能就會配一些固定收益的產品。所以這還是要看就是每個人的需求是怎麼樣。

那在想跟我拍照怎麼樣不會造成困擾？其實一般都不會造成困擾。就是我覺得人與人的互信是持續性的，然後是直到可能不知道有人破壞了這個互信才會受到影響。然後至今我遇到的聽眾，每個人都非常好。然後我也不知道為什麼，就是大家看到一個肥宅要發抖。

最近很常跟我拍照的人，我都幫你們在抖三小？一直抖，你們不用抖。就是我只是一個快樂肥宅，剛好給你遇到而已。所以非常榮幸可以跟大家拍照，然後非常榮幸可以為大家帶來一些不錯的體驗。

所以你要跟我拍照，你要怎麼樣？其實我一般都是——不是一般，是我從來都不會怎麼樣。就是除非可能有照一日，就像說有人跟我說要拍照，然後突然把他的藍蛋掏出來之類，那可能以後我就不一定會跟大家拍照。

所以很多時候就是這個信賴如果可以持續維持下去，都不會有任何問題。然後再來要叫我什麼，你要叫什麼都可以。只是一般我會覺得就像說挨大就有點怪怪的。在我自己的認知，雖然很多人叫我挨大，但我會覺得因為股癌是節目的名字，但是現在很多人叫我我就直接講說股癌你怎麼樣。那就節目的名字，我是有名字的人。

主委的話因為是那種就是我們前面那種開頭廣告很常放福利給大家，所以大家幫我取了綽號，我覺得這個主委就還可以。然後什麼小謝、老謝老公，小謝跟老公可能可以。因為老謝的話就是謝金河的代號，就要老蟹。所以老蟹也不要。隨便你叫啦。

第八位：豬螺老人 — （跳過）

下面一位是豬螺老人，這是不是上次有，好像有念過，跳過。

第九位：捏卵陣線 — 父子情感與學校推薦

下面一位是捏卵陣線，林口分部會員。聽了父子情感那段我紅了眼眶。我也是想生女兒但生了兒子，但後來發現慢慢的兒子可以跟我們一起做所有宅男喜歡做的事，就好像住在男生宿舍一樣，也是很滿足。真心推薦林口那間爬山游泳騎腳踏車的學校。學風鼓勵多元學習且獨立思考。祝來大家一家平安。

你講這間學校就是我前面講的，如果沒有猜錯的話，就是我前面講的那個媽要去說明會的。那這樣我去說明會嗎？算了還是不要。我就覺得幹好麻煩。

對好了。那如果可以唸到的話，就最好了。那再來他講這個紅熱眼眶這一段，其實我上一期節目講完之後有蠻多 IG 的私訊，然後就是跟我講說他們覺得很感動的沙小。我是沒有想過這件事，但根據這些聽眾的說法，就是說我好像意外的就是把爸爸們的感覺說出來。

因為大家的小朋友幾乎都受過傷，然後受過傷的第一次就是大家的感受可能都很像。都有很挫折、很難過、很後悔，然後以及憤怒。憤怒可能是很多人不願意講出來，因為不想讓自己的家人難過。但我也不想要這樣講，因為我知道我自己的爸媽可能會聽我的節目。就是我這樣講他們可能不知道。就是我爸媽是蠻樂觀的，我覺得他們不會覺得我在怪他。

我就只是單純的把我當下的感覺講出來。那我很快的我就把自己的感覺處理好了。然後像現在呢，我兒子就是還是會跟他吵。我家超記仇的。但是他只要打電話給我爸爸，然後他就會講說這拱弓弄的。他就一直怪說拱弓弄的。然後我們如果看到他問他說誒誒誒你那個傷口好一點嗎？拱弓弄的。他一直強調。

但他還是很喜歡他的拱弓，就是隔天就還是繼續跟他玩。所以這個真的不是什麼大不了的事情。只是當下對我們來講，我們要去怎麼樣處理這個情緒，其實是還蠻重要的。

那我也很慶幸自己還蠻成熟的，把這個情緒處理好，沒有直接對家人發脾氣，或是去做那種無謂的去把情緒倒到別人身上的事情。那也希望大家可以帶個快樂，好吧。然後家庭和諧。

第十位：林佑生你個臭老二 — （拒絕）

下面一位是林佑生你個臭老二，幹就是你，不要再留了，好不好？媽的他說看在小雞雞的份上可以念我嗎？不行。

第十一位：力量人 — 認識林佑生和蘇冠權的人

下面一位是力量人。我是林佑生，蘇冠權是小雞雞。有沒有人認識這個林佑生跟蘇冠權？他們兩個到底是怎樣？

第十二位：我是錦璐土木仔 — 爵士鼓建議與土木Podcast推薦

下面一位是我是錦璐，土木仔，五星好評吹。哎大好，聽到你 EP429 說要讓諾亞學爵士鼓以後比較不會受傷。缺點是可能會拔到很多頭髮啊。我身邊剛好朋友就是這樣打爵士鼓打到女朋友一個變兩個。那如果諾亞要學記得要跟他說不可以滑行。

PS，有想要了解土木相關產業或是想聽土木仔胡說八道的人可以搜尋 Podcast 土木仔。那祝來大家一生平安，雞叫肥天愛你。

對，他講到這個東西很關鍵。其實我之後對小孩的教育，我也會一直跟他強調一件事情，就是感情要轉移。雖然聽起來可能很像那種罵死老頭來跟你講話，但是因為我覺得我會盡量在他面前活得像是一個健康年輕的爸爸。那跟他講我希望他可以聽下去。

因為我自己在年輕的時候，我覺得我在感情的處理就是非常的幼稚、不在乎、吊兒郎當、玩世不恭。就是很多比較不好的事情我覺得我都有做。或者說我對感情的態度沒有很負責。然後直到我遇到一個定海神針，就是一個老婆可以把我壓制得好好的。然後我就好像一夕之間直接把很多那種不好的壞習慣直接除掉。

但是我老婆其實也知道我的一些歷史，所以其實我老婆很常吃醋。我覺得是合理的，就是她會覺得說你是不是又要幹嘛？但其實已經沒有幹嘛了。但是以前確實是比較混亂一點。

那其實我在這邊也是奉勸年輕的聽眾，就是那種 30 歲以前的。30 歲以後我相信你們多多少少都開始變文重了。如果你 40 歲還在講說什麼我要年輕、我要快樂、我要 party、我要打炮的話，有時候我覺得還蠻可憐的。但如果你知道 30 歲以前的其實你會這樣子，我覺得蠻正常。但不知道就勸一個算一個。

反正感情我覺得你如果真的不喜歡這個人，那所以不喜歡就是你不要覺得說因為你習慣跟他在一起，然後你也喜歡跟他在一起，所以你只是想要去滿足一些肉體的需求去幹別人。所以好像我可以繼續跟他在一起只要他不知道。就不要有這種想法。

如果你真的真的想要去跟另外一個物件相處的話，你就先跟這個結束掉。真的只要這樣，就是不要去可能有無縫接軌、劈腿或是怎麼樣的事情。因為其實很多時候，就如果你是有點良知的人，最後面這種東西可能會跟你一輩子。

那這可能還是幸運的狀態就只是你自己在自我譴責。那如果你真的傷害到了一些人，就是可能這個東西是有曝光的或什麼的，那個你會承擔不起。所以在感情上專一真的是非常重要。

第十三位：pet36 — 沙拉生日祝福

下面一位是 pet36。他說忠實粉絲拜託念我。疫情期間開始聽挨大的節目，不知不覺聽了好幾年的。感謝挨大帶給我們正確的投資理財觀念。再過幾天就是我老婆沙拉的生日了。希望挨大可以祝好生日快樂。也祝福挨大全家健康平安。非常感謝這個 pet36。那也祝沙拉生日快樂，一切平安。

第十四位：油鴨頂感 — Skechers 鞋款推薦

下面一位是油鴨頂感。這真的不是業配。挨大你好，記得某集聽過你推薦大叔，就是要穿 Skechers。原本不是很在意，那直到上禮拜去韓國玩的時候看到專櫃有打折，又扶起你的聲音，我感覺到這應該是老天的旨意，立馬買一雙穿。實在是爽到飛天，彷彿踩在雲朵上，打起奇貨有如神助，真的要感謝你的推薦。

對，因為 Skechers 就是一個真的他媽長得有夠醜，可是很好穿的鞋子。他是一個很舒服的鞋子。

第十五位：贊贊贊贊贊贊等 — 測試留言密碼

下面位是贊贊贊贊贊贊，AA 亞洲沖繩，AA 亞洲沖繩超甲組，醋飯，隱赤蟲，陌生人，炸牛排，黃金豬排，豬排教練安安。我只是測試留言密碼。愛您，好愛您。

第十六位：阿姨搖出來了 — 鬧鐘與睡眠習慣

下面一位是阿姨搖出來了，周杰倫周秉倫傻傻分不清楚。欸金城武。小弟我從小就很會睡，加上自律性極差導致上課睡過頭、上班遲到有時。只是想要咪個一分鐘起床，發現過了兩個小時。但自從用了統神國動亂叫的鬧鐘之後，就再也沒有睡過頭了。想推薦給其他愛睡覺的朋友。

有想請問男神是愛睡覺的人嗎？有什麼抗睡秘訣或是睡過頭的經驗嗎？那另外想請老哥用上級和你講的聲音叫我起床嗎？那想做成統神捱打陌生人的最強鬧鐘三本柱。謝謝老哥好愛你。

不知道你就直接把那個你講拿去用就好。我聽了我他媽自己都想要吐。那是愛睡覺的人嗎？我還蠻喜歡睡覺的，但是我很討厭睡覺。所以蠻喜歡睡覺就是睡覺，他真的讓我覺得心情很好，然後腦袋可以清乾淨。

但是我真的很不希望睡覺。我每天在可能睡前在冥想的時候，我不知道會做起來刻意冥想，就是我睡前都會先稍微靜空腦袋，然後想事情。然後以及我在許願的時候，生日的願望，然後或者去拜拜的願望。我很常許的一條就是我希望我可以不用睡覺。

我真的非常希望我不要睡覺，因為不要睡覺就真的多很多時間。不要睡覺就真的太棒了。可是睡覺真的太舒服了，所以就像是還是沒辦法，還是得睡。那好好的享受它這樣子。

那在上學的時候呢，其實也蠻常睡過頭。以前我都會設那個你知道就是你鬧鐘設下去之後，你還要再弄一個那種提醒。就是他如果沒有把你叫起來的話，然後他可能一段時間後會再叫你一次。我都一定要開那個提醒，然後可能提醒要提醒兩三次。

我只要一起來就會稍微賴床一下，然後最後面就發展成功那種鬧鐘可能會就像說 8 點半起床。我覺得這個 8 點半 8 點 35 8 點 40 42 44，我覺得是開一堆鬧鐘。就是會很怕自己起不來，因為睡覺真的太舒服了。

好的，拜拜。

（本集結束）